Що таке «майнінг ліквідності» на Bybit?

Майнінг ліквідності на Bybit відноситься до пулів ліквідності, заснованих на запропонованій Bybit моделі автоматизованого маркет мейкера (AMM). Ви можете додати ліквідність до пулу, щоб стати постачальником ліквідності та заробляти прибутковість із комісій за своп у пулі. 

Ви також можете додати кредитне плече, щоб максимально збільшити прибутковість. Зауважте, що майнінг ліквідності з кредитним плечем пов’язаний з ризиками. 

 

 

 

Які пари ліквідності підтримує майнінг ліквідності?

Ви можете переглянути підтримувані пари майнінгу ліквідності тут.

 

 

 

Які токени підтримує майнінг ліквідності від Bybit?

Підтримуються будь-які токени, перелічені у майнінгу ліквідності як частини торгової пари.

 

 

 

Як створюється прибуток від продуктів майнінгу ліквідності?

Дохід генерується за рахунок надання ліквідності на ринку Деривативів на Bybit, яким керують довірені треті сторони, до яких можуть входити особи, пов'язані з Bybit. Ніяка он-чейн активність не бере участь у процесі генерації доходу.

 

 

 

Чи стягуються якісь комісії за майнінг ліквідності?

Додавання або вилучення ліквідності: Bybit не стягує комісій при додаванні або вилученні ліквідності. Однак, якщо додана вами ліквідність перевищує певний поріг, ви можете зіткнутися з прослизанням.

 

 

 

Чи є для майнінгу ліквідності вимоги KYC?

Лише користувачі, які є фізичними особами і успішно підтвердили свою особу (принаймні, завершили верифікацію 1 рівня), можуть торгувати на майнінгу ліквідності. Щоб дізнатися більше про верифікацію KYC, ознайомтеся з матеріалом FAQ — KYC для фізичних осіб. Зверніть увагу, що користувачі, що пройшли перевірку як юридичні особи, також можуть придбати цей продукт.

 

 

 

Чи можу я купувати продукти Bybit Майнінг ліквідності, використовуючи субакаунти?

Так, за допомогою субакаунтів ви можете придбати Майнінг ліквідності.

 

 

 

Чи існують якісь ризики, пов'язані з основною сумою?

Для майнінгу ліквідності на Bybit застосовується правило x × y = k, яке гарантує, що добуток кількості доданих токенів залишиться фіксованим. Однак пули ліквідності можуть бути схильні до непостійних збитків.

 

Примітка: x × y = k, де x та y представляють кількість кожного токена у пулі ліквідності, а k — попередньо визначена постійна величина.

 

 

 

Як формується ліквідність?

Майнінг ліквідності Bybit дозволяє додавати один або два токени до відповідного пулу. Система автоматично збалансує кількість токенів відповідно до поточного складу пулу.

Ваша ліквідність залежить від складу вашої ліквідності та індексної ціни деривативних контрактів. Приклад:

 

Зауважте, що наш склад ліквідності та сума ліквідності оновлюються кожні п’ять хвилин. 

 

 

 

Як рух ціни впливає на мою ліквідність?

Майнінг ліквідності реалізує правило 𝑥 x y = k, щоб гарантувати, що добуток кількості доданих токенів залишиться фіксованим з плином часу і, таким чином, буде впливати на значення ліквідності відповідно до різних рухів ціни. Нижче наведено приклад того, як рух ціни впливає на значення ліквідності.

Припустимо, що трейдер А додає 30,000 USDT у пул ліквідності BTC/USDT, тоді як ціна BTC становить 30,000 USDT. система автоматично перебалансує основну суму до рівної вартості пулу ліквідності. За цією ціною його значення ліквідності становить 0.5 BTC та 15,000 USDT.

Відповідно до правила 𝑥 x y = k, ми можемо отримати k = 0.5 × 15,000 = 7,500

Через рік ціна BTC піднімається до 36,000 USDT. Нове значення ліквідності трейдера А становитиме 0.456 BTC і 16,431.677 USDT, а загальна вартість становитиме 32,863.35 USDT.

Знаючи, що k = константа, тепер ми можемо обчислити x та y, щоб отримати склад двох токенів.

k = 7,500

у = 36,000𝑥

𝑥 * 36,000𝑥 = 7,500

𝑥 = 0.456 BTC

у = 36,000 х 0.456 = 16,431.677 USDT

Якщо через рік ціна BTC впаде до 24,000 USDT, нове значення ліквідності трейдера А складе 0.559 BTC і 13,416.408 USDT за загальної вартості 26,832.81 USDT. 

k = 7,500

у = 24,000𝑥

𝑥 * 24,000𝑥 = 7,500

𝑥 = 0.559 BTC

у = 24,000 х 0.559 = 13,416.408 USDT

 

 

 

Чи є обмеження кількості ордера у майнінгу ліквідності?

Так. Мінімальну/максимальну кількість для відповідного ордера можна переглянути в зоні ордера.
 

 

 

 

Яке максимальне кредитне плече для майнінгу ліквідності?

Максимальне кредитне плече для кожної пари ліквідності можна подивитися в зоні ордера.

 

 

 

Як розрахувати орієнтовний APY?

Орієнтовний APY залежить від APY пулу ліквідності та кредитного плеча.

Формула: Орієнт. APY = APY пулу ліквідності × Кредитне плече

Зауважте, що APY пулу ліквідності розраховується відповідно до фактичної прибутковості за останні 3 (три) дні.

 

 

 

Що таке загальна прибутковість?

Загальна прибутковість відноситься до загальної ставки доходу від пулу ліквідності. Ваша загальна прибутковість буде розраховуватися щогодини.

 

 

 

Як мені розрахувати прибуток?

Фактична сума ліквідності, додана до пулу, розраховується з кредитним плечем. Зауважте, що ваша прибутковість буде розрахована відповідно до вашої суми ліквідності.

 

Формула

Ваша прибутковість = (Ваша ліквідність / Загальна ліквідність пулу) × Загальний прибуток від пулу 

 

Приклад

Скажімо, ціна BTC становить $40,000, і Трейдер А додає 0.1 BTC у пул ліквідності BTC/USDT з кредитним плечем 2х о 00:00 (опівночі) UTC. 

У цьому випадку основна сума Трейдера А буде $4,000 (або 0.1 × 40,000), а його ліквідність буде $8,000 (або 4,000 × 2). Якщо загальна сума ліквідності у пулі 1,000,000, а загальна прибутковість за останні 24 години становить 1,000 USDT, Трейдер А може отримати 8 USDT (8,000/1,000,000 × 1,000) о 00:00 (опівночі) UTC наступного дня.

 

 

 

Яка частота оновлення суми неотриманого прибутку?

Сума доходу до отримання оновлюється щогодини. При вилученні ліквідності незатребуваний дохід буде автоматично перерахований на акаунт фінансування.

 

 

 

Чи можу я реінвестувати свій прибуток у будь-який момент?

Так. Ваша неотримана винагорода може бути негайно реінвестована у пул ліквідності, якщо вона ≥ 1 USDT.

 

 

 

Чи є ризик ліквідації для моєї позиції у майнінгу ліквідності?

Якщо ви не додаватимете кредитне плече, ризику ліквідації не буде. Однак, при застосуванні кредитного плеча можуть виникнути ризики ліквідації.

Зауважте, що при ліквідації позицій можуть бути втрачені всі інвестовані кошти основного капіталу. Для зменшення кредитного плеча та ризиків ліквідації можна додати USDT.

Більш детальна інформація щодо зменшення кредитного плеча міститься в матеріалі Ціна ліквідації (Майнінг ліквідності).

 

 

 

Чи нижчий ризик ліквідації у майнінгу ліквідності, ніж на безстрокових контрактах USDT?

Якщо взяти за приклад кредитне плече 2х, ціна ліквідації для майнінгу ліквідності становить 1/4 від ціни входу, у той час як для деривативних контрактів — 1/2 від ціни входу. Тому ризик ліквідації у майнінгу ліквідності нижчий за ризик ліквідації на деривативних контрактах.

 

 

 

При яких обставинах я отримаю сповіщення про ризик для майнінгу ліквідності? 

Ви можете отримати 3 (три) сповіщення про ліквідацію електронною поштою, сповіщення у додатку та сповіщення наступним чином:

1. Сповіщення про ліквідацію: Коли ваша позиція у майнінгу ліквідності буде в межах 20% від ціни ліквідації, ви отримаєте повідомлення електронною поштою, push-повідомлення та сповіщення у додатку, що порадить вам додати USDT для зменшення кредитного плеча позиції, щоб ваш акаунт не було ліквідовано. Ви отримуватимете таке сповіщення про ліквідацію не частіше одного разу на 24 години. 
2. Сповіщення про ліквідацію: Коли ваша позиція у майнінгу ліквідності буде в межах 10% від ціни ліквідації, ви отримаєте повідомлення електронною поштою, push-повідомлення та сповіщення у додатку, що порадить вам додати більше USDT для уникнення ліквідації USDT. Ви отримуватимете таке сповіщення про ліквідацію не частіше одного разу на 24 години. 
3. Сповіщення про ліквідацію: При ліквідації вашої позиції у майнінгу ліквідності ви отримаєте інформацію щодо ліквідації для відповідної пари ліквідності.

 

Примітки:

— Наполегливо рекомендуємо користувачам продовжувати стежити за своїми позиціями в разі затримки або збою в роботі оповіщення про ліквідацію. Bybit не несе відповідальності за ліквідації, що виникли прямо або побічно в результаті несправності цієї функції оповіщення.

— Додані кошти не будуть додаватися до пулу ліквідності, а будуть використовуватися для оплати частки взятого вами кредитного плеча. 

— Якщо ціна ліквідації пари ліквідності не змінюється, ви отримуватимете сповіщення про ліквідацію лише раз на 24 години.

 

 

 

Де я можу переглянути історію мого ордера ліквідності?

Перейдіть до Майнінгу ліквідності у вашому акаунті Earn в Активах. Тут ви побачите вкладки Ефективні ордери та Всі ордери.

Ефективні ордери: Ви можете переглядати деталі активних ордерів, включаючи пару, основну суму (зміну), ліквідність (зміну), ціну ліквідації, APY, загальні прибутки, неотримані прибутки і не тільки.
 

Усі ордери: Ви можете переглянути всі деталі ордерів через наступні категорії: Ліквідність, отримані прибутки, ліквідація, своп, пара, дата та тип.